seychellesartprojects.org

Kassavirran määritelmä

Termi kassavirta viittaa tilikauden kassatuloihin ja käteismaksuihin, ja yhtiön kassan analysointi antaa kriittistä tietoa liiketoiminnan ymmärtämisestä, raportoiduista tuloksista ja tulevaisuuden kassavirtaennusteista samanaikaisesti.

Kassavirran tyypit

Liiketoiminnasta raportoidaan kassavirtalaskelman avulla, joka antaa tietoja yrityksen kassatuloista ja maksuista tilikauden aikana ja auttaa myös vahvistamaan loppukäteissaldon yrityksen taseeseen ilmoitettavaan alkuun.

Keskustellaan joitain tyyppejä ymmärtämisen parantamiseksi.

# 1 - Toiminta

Liiketoimintaan sisältyy yrityksen päivittäinen toiminta, kuten varastojen myynti ja erilaisten palvelujen tarjoaminen. Kassavirta syntyy liiketoiminnasta, kuten käteismyynnistä, mukaan lukien joukko erilaisia ​​velallisia ja kassavirrat, jotka syntyvät käteismaksuista varastojen, palkkojen, verojen ja monien muiden opexien ostamiseksi. Liiketoimintaan sisältyy myös käteislaskut ja käteismaksut kaupankäyntitarkoituksessa pidettävistä arvopapereista.

# 2 - Investointitoiminta

Investointitoiminta sisältää investoinnit aineellisiin käyttöomaisuushyödykkeisiin, investointien ostamisen ja myynnin, lukuun ottamatta kaupankäyntitarkoituksessa pidettyjä ja kaupankäyntitarkoituksessa pidettäviä rahavirtoja, joista liiketoiminta liittyy.

# 3 - Rahoitustoiminta

Rahoitustoimintaan sisältyy pääoman hankkiminen omasta pääomasta tai pitkäaikaisista veloista. Rahoituslähteitä on kaksi, kuten osakkeenomistajat ja velkojat. Rahoitustoiminnasta saatavat rahavirrat voivat koostua käteisvastuista kantaosakkeiden liikkeeseen laskemisesta, etuoikeutettujen osakkeiden, joukkovelkakirjalainojen ja lainojen ottamisesta. Rahavirrat voivat sisältää lainan takaisinmaksun, joukkovelkakirjojen lunastuksen, omien osakkeiden ostamisen sekä maksamisen ja osingot. Olisi otettava huomioon välilliset lainat ostoveloista, joka luokitellaan liiketoiminnaksi.

Menetelmät kassavirtalaskelmassa

Liiketoiminnan kassavirta voidaan raportoida suorana ja epäsuorana tässä lausunnossa. Liiketoiminnan nettorahavirta pysyy samana kuin epäsuorat ja epäsuorat menetelmät. Ainoa ero on käyttöosan muoto.

# 1 - Suora menetelmä

• Erityisiä kassavirta- ja ulosvirtauksia käytetään liiketoiminnan rahavirran tuottamiseen.
• Poista suoriteperusteisten vaikutusten oikaiseminen tuloslaskelmaerät ilmoittamalla kassatulot ja käteismaksut.
• Anna tietoja tietyistä kassakuittien ja käteismaksujen lähteistä.

Suoran menetelmän käytön suurin etu on, että se auttaa tarjoamaan kriittistä tietoa käteisen kuittien ja käteismaksujen erityisistä lähteistä verrattuna epäsuoraan menetelmään, joka näyttää vain saadut tai maksetut nettokassat. Koska tietyt kassakuittien ja maksujen lähteet ovat välttämättömiä saatujen tai maksettujen nettokassojen sijaan, tilinpäätöksen käyttäjät saavat lisätietoja suorasta menetelmästä. Nämä lisätiedot auttavat velkojia ja sijoittajia ymmärtämään asianomaisen yrityksen historiallisen kehityksen ja ennustamaan tulevaisuuden kassavirtaa tuottavat kyvyt.

# 2 - Epäsuora menetelmä

• Näyttää raportoidun nettotuloslaskelman operatiiviset kassavirrat useilla oikaisuilla;
• Oikaisuja tehdään muille kuin käteiserille, ei-liiketoiminnallisille erille ja liiketoiminnan kertyneiden nettomuutoksille.
• Näyttää syyt liiketoiminnan käteisen ja nettotulojen vaihteluihin;

Epäsuoran menetelmän ensisijainen etu on, että se auttaa selittämään liiketoiminnan käteisen ja nettotuoton välisiä eroja. Epäsuoraa lähestymistapaa käytettiin myös tulevien tulojen ennustamiseen oikaisemalla suoriteperusteisen ja kassanlaskennan aiheuttamia taseen erien muutoksia.

Esitä esimerkin mukaisesti tietoja XYZ: n toiminnasta, sijoittamisesta ja rahoittamisesta tässä laskelmassa (suora menetelmä)

Rahavirran analyysi

Näiden lausuntojen analysointi auttaa tarjoamaan tärkeitä tietoja yrityksen liiketoiminnasta, ansaitsemisesta ja tulevaisuuden kassavirtaennusteista. Seuraava osa tarjoaa erilaisia ​​työkaluja ja tekniikoita, joiden avulla tilinpäätöksen käyttäjät voivat tarkistaa tärkeimmät käteisvarojen lähteet ja käyttötavat.

Vapaa kassavirta yritykselle (FCFF) ja vapaa kassavirta omaan pääomaan (FCFE)

FCFF

Liiketoiminnan kassavirran ylitys investointeihin tunnetaan vapaana kassavirrana. FCFF on toimittajien ja omistajien käytettävissä sen jälkeen, kun kaikki tarvittavat toimintamenot on maksettu ja tarvittavat investoinnit käyttöpääomaan ja kiinteään pääomaan on tehty.

Kaava:

FCFF = nettotuotot + ei-käteiserät + korot (1-verokanta) - Kiinteä pääomasijoitus - Käyttöpääomasijoitus.

FCFF: n laskenta voidaan havainnollistaa seuraavalla esimerkillä.

FCFE

FCFE on osakkeenomistajien käytettävissä oleva kassavirta. Se tapahtuu maksettuaan kaikki toimintamenot ja vieraan pääoman menot ja tekemällä tarvittavat investoinnit kiinteään ja käyttöpääomaan.

FCFE = CFO - Kiinteä pääomasijoitus + Nettoluotonotto - Nettovelan maksut

Seuraava on esimerkki FCFE: n laskemisesta:

Jos FCFE on positiivinen, se osoittaa, että yrityksellä on riittävästi käteistä tulevaisuuden investointeja ja takaisinmaksuja varten vaadittavan määrän lisäksi. Ylimääräinen käteinen on käytettävissä jaettavaksi omistajien kesken.

Johtopäätös

Lopuksi voisimme sanoa, että tämä lausuma auttaa määrittämään yrityksen kyvyn:

• Yrityksen vaatimuksen rahoittaminen sisäisesti tuotetulla käteisellä ilman ulkopuolista pääomaa.
• Velkasitoumusten täyttäminen;
• Jatka osingonmaksua.
• Käyttöpääoman hallinta.
• Likviditeetin hallinta yrityksen kyvyksi maksaa velkoja erääntyessään. Sidosryhmä, mukaan lukien sijoittajat ja velkojat, seuraa tätä lausuntoa tarkistaakseen, pystyykö asianomainen yritys maksamaan nykyiset sitoumuksensa ajoissa.