Riskinsietokyky (määritelmä, tyypit) Viisi tärkeintä riskinsietokykyä
Riskin suvaitsevaisuuden määritelmä
Riskinsietokyky määritellään riskin määräksi, jonka sijoittaja voi sietää ennen kuin se päättää poistua markkinoilta, ja se riippuu yleensä sijoittajan taloudellisesta tilanteesta, tyypistä, omaisuusluokituksen mieltymyksestä, aikahorisontista ja sijoituksen tarkoituksesta. Sijoittajan on ymmärrettävä riskinsietokyky, muuten he saattavat nähdä suuren muutoksen sijoituksen arvossa ja paniikissa, joka saattaa aiheuttaa myynnin väärään aikaan.
Viisi tärkeintä riskitoleranssiin vaikuttavaa tekijää
Keskustelkaamme 5 tärkeimmistä tekijöistä, jotka vaikuttavat riskinsietokykyyn sijoittamisessa.
# 1 - Taloudellinen tilanne
Sijoittajan taloudellinen tilanne on ensimmäinen ja tärkein tekijä, joka vaikuttaa sijoittajan riskinsietokykyyn. Rahan määrään, jonka sijoittajalla on varaa menettää, vaikuttaa suurelta osin se, kuinka paljon rahaa sijoittajalla on varaa huolehtiakseen perustarpeistaan. Varakkaalla sijoittajalla on korkean riskin suvaitsevaisuus, koska sijoitettu raha ei ole jotain, josta hän riippuu päivittäisistä tarpeista. Vähemmän varakkaat sijoittajat voivat riskoida vähemmän rahaa, koska ne saattavat olla kaikki säästöt, joita heillä on.
# 2 - Sijoittajan tyyppi
Markkinoilla on useita sijoittajatyyppejä, joilla on vaihtelevat riskiprofiilit. Esimerkiksi kokenut ja usein sijoittaja markkinoilla voi vähentää riskiä, koska hän on nähnyt markkinoilla paljon volatiliteettia ja tietää miten markkinat toimivat. Toisaalta joku uusi ei välttämättä pysty käsittelemään suurta määrää salkun haittoja, koska heillä ei ole paljon kokemusta.
# 3 - Omaisuusluokan etusija
On sijoittajia, joilla on taipumusta tiettyyn omaisuusluokkaan. Jotkut saattavat olla kiihkeitä pääomasijoittajia, jotkut saattavat mieluummin velkaa, jotkut saattavat olla mukavampia f & o: n kanssa. tiettyä omaisuusluokkaa suosivat sijoittajat saattavat olla halukkaita sietämään vähäistä riskiä siirtyessään suosikki omaisuusluokastaan. Tämä näkyy suurelta osin, kun sijoittaja siirtyy suhteellisen turvallisemmasta omaisuusluokasta suhteellisen riskialttiimpaan omaisuusluokkaan.
# 4 - Time Horizon
Aikahorisontti on erittäin tärkeä tekijä arvioitaessa sijoittajan riskitoleranssia. Tämä kohta liittyy myös omaisuusluokkiin, koska eri omaisuusluokkien sijoittajat reagoivat eri tavoin pidempiin tai lyhyempiin aikarajoihin. Esimerkiksi osakesijoittajat, joilla on pidempi aikaraja, ovat suvaitsevaisempia, koska osakkeiden tiedetään tuottavan ylivoimaisia tuottoja pidemmillä ajanjaksoilla. Velkasijoittajan on kuitenkin käsiteltävä korkoriskiä ja uudelleensijoitusriskiä enemmän ajan myötä. Siksi he saattavat mieluummin käyttää lyhyempää aikaväliä.
# 5 - Sijoituksen tarkoitus
Sijoittajan riskinsietokyky riippuu myös sijoituksen tarkoituksesta. se liittyy suurelta osin sijoittajan tunteisiin. Sijoittaja, joka säästää taloudellisiin tavoitteisiin, kuten lasten koulutukseen tai avioliittoon, saattaa olla halukas pienentämään riskiä. Toisaalta ulkomaiselle lomalle tai uuteen autoon sijoittava sijoittaja voi ottaa suuremman riskin, koska nämä tavoitteet ovat pikemminkin materialistisia kuin välttämättömiä.
Riskinsietokyvyn tyypit
Riskinsietokyky voidaan jakaa seuraaviin tyyppeihin.
# 1 - aggressiivinen
Aggressiiviset riskisijoittajat ovat hyvin perehtyneitä markkinoihin. He pystyvät ottamaan suuria määriä riskejä ja näkemään salkunsa suuria alaspäin suuntautuvia muutoksia. Niiden ominaisuuksiin kuuluvat yleensä varakkaat, pitkät horisontit ja kokemus markkinoista. Aggressiivinen riskinsietokyky sijoittavat yleensä riskialttiimpiin omaisuusluokkiin, kuten osakkeisiin, ja saavat parempia tuottoja, kun markkinat menestyvät hyvin. he ovat immuuneja paniikkimyynnille kriisin aikana markkinoilla.
# 2 - Kohtalainen
Kohtuulliset riskisijoittajat ovat suhteellisen vähemmän riskinsietokykyisiä. He kykenevät ottamaan jonkin verran riskiä, ja heillä on yleensä tietty prosenttiosuus, johon saakka ne näkevät salkunsa tappioina. He sijoittavat osan rahastaan riskialttiimpiin omaisuuseriin, kuten osakkeisiin, ja loput turvallisempiin varoihin, kuten velka tai kulta. Ne omaksuvat yleensä 50/50 varojen jakamisen riskialttiiden ja turvallisten omaisuuserien välillä. Jos markkinat toimivat hyvin, ne vievät kotiin vähemmän tuottoa kuin aggressiiviset sijoittajat, mutta markkinoiden laskusuhdanteiden aikana myös heidän salkunsa kärsii pienemmistä tappioista.
# 3 - konservatiivinen
Konservatiiviset sijoittajat ovat markkinoiden alhaisimmat riskinottajat. He tuskin pystyvät ottamaan riskejä ja etsimään turvallisinta omaisuutta, jonka he voivat löytää. He eivät ole huolissaan siitä, että pieni riski merkitsisi alhaisempaa tuottoa. He ovat enemmän huolissaan tappioiden välttämisestä kuin parempien tuottojen saamisesta. Tällaiset sijoittajat valitsevat yleensä omaisuuserät, kuten pankkien FD: t, PPF: t jne., Missä heidän mielestään voidaan taata pääomasuoja.
Dynaaminen riskinsietokyky
Kuten olemme lukeneet edellä, sijoittajat luokitellaan kolmeen laajaan luokkaan sen mukaan, kuinka suuren riskin he voivat ottaa. Tämä luokitus perustuu moniin tekijöihin, joista osa on lueteltu edellä. Käytännössä yksi tai useampia sijoittajaa koskevia tekijöitä voi muuttua, mikä saattaa saada hänen riskinsietokykynsä siirtymään luokasta toiseen. Esimerkiksi henkilö voi saada korkean palkan työpaikan, joka saa hänet ottamaan suuremman riskin. Tai joku, joka jatkaa sijoittamista markkinoilla säännöllisesti, voi alkaa ymmärtää markkinoiden toimintaa ja ottaa itsevarmuuden ottaa suuremman riskin. Toisaalta valtavat odottamattomat sairauskulut voivat saada sijoittajan pelaamaan sitä turvallisemmin jäljellä olevilla varoillaan ja hyväksymään pienemmän riskin.
Johtopäätös
Riskinsietokyky on erittäin tärkeä käsite sijoitusmaailmassa. Sijoittajilla on oltava selkeä käsitys siitä, kuinka suuren riskin he voivat ottaa, jotta he voivat valita omaisuuslajinsa asianmukaisesti. Heidän on otettava huomioon kaikki sovellettavat tekijät päätöksen tekemiseksi.
Toisaalta sijoituspäälliköiden on ymmärrettävä myös sijoittajien riskiprofiili, jotta he voivat sijoittaa rahansa varoihin, joihin he olisivat tyytyväisiä. Heidän on varmistettava, että he noudattavat sijoitusstrategiaa, jonka he olivat aiemmin ilmoittaneet sijoittajille.
Riskisietokyky voi muuttua ajan myötä, koska siihen vaikuttavat tekijät ovat dynaamisia.
