seychellesartprojects.org

Mikä on konsernitilinpäätös?

Konsernitilinpäätös on koko konsernin tilinpäätös, joka edustaa emoyhtiön ja kaikkien sen tytäryhtiöiden kokonaissummaa ja sisältää kaikki kolme keskeistä tilinpäätöstä - tuloslaskelma, kassavirtalaskelma ja tase.

Selitetty

Kun emoyhtiö omistaa merkittävän osuuden toisessa yrityksessä, jälkimmäistä kutsutaan tytäryhtiöksi. Vaikka molemmilla on erilliset oikeushenkilöt ja molemmat kirjaavat tilinpäätöksensä, heidän on laadittava konsolidoitu tilinpäätös auttaakseen sijoittajia ymmärtämään paremmin.

Otetaan esimerkki tämän ymmärtämiseksi.

• MNC Company on sähkönsyöttöyhtiö, jonka osakkeet käyvät kauppaa pörssissä. Nyt MNC Company on ostanut PPC Companyn. Molemmilla yrityksillä on erilliset oikeushenkilöt. Tässä MNC Company on emoyhtiö ja PPC Company on tytäryhtiö.
• Molemmat yhtiöt julkaisevat tilinpäätöksensä erikseen. Sijoittajien ja osakkeenomistajien auttamiseksi he kuitenkin laativat konsolidoidun tilinpäätöksen (joka sisältää molempien yhtiöiden tilinpäätökset yhdessä lausunnossa). Tämä konsolidoitu lausuma auttaa sijoittajia ymmärtämään yrityksen kokonaiskuvaa.
• Esimerkiksi kaikki PPC-yhtiön toiminnasta aiheutuvat kulut ovat erillään MNC-yhtiöstä. Silti konsernitilinpäätöksessä molempien yhtiöiden kaikki kulut kirjataan. Vastaavasti konsernitilinpäätöksen tase kuvaa näiden molempien yritysten varoja, velkoja ja varastoja.

Esimerkki konsernitilinpäätöksestä

Tässä on esimerkki Colgatesta

Colgaten konsernituloslaskelma

lähde: Colgate SEC Filings

Colgaten konsolidoitu tase

lähde: Colgate SEC Filings

Colgaten konsolidoitu kassavirtalaskelma

lähde: Colgate SEC Filings

Seuraavassa osassa nähdään, miten voimme laatia konsernitilinpäätöksen siten, että sijoittajat ymmärtävät yrityksen ja sen tytäryhtiön suunnan. Tarkastelemme molempia kansainvälisiä tilinpäätösstandardeja, joita sovelletaan kaikkialla maailmassa lukuun ottamatta GAAP: ää, jota sovelletaan Yhdysvalloissa.

Konsernitilinpäätöksen laatiminen IAS 27: n mukaisesti

Tilanteet, joissa emoyhtiön ei tarvitse esittää konsolidoitua lausuntoa:

Puhutaan ensin siitä, missä emoyhtiön ei tarvitse laatia ja esittää konsernitilinpäätöstä -

• Jos emoyhtiö on kokonaan tai osittain omistettu tytäryhtiö, konsernitilinpäätöstä ei vaadita. Mutta tämä riippuu siitä, että jos omistajat eivät kyseenalaista emoyhtiötä siitä, että se ei edusta konsernitilinpäätöstä.
• Jos emoyhtiön osakkeella tai velalla ei käydä kauppaa millään julkisilla markkinoilla, esimerkiksi pörssissä, tiskimarkkinoilla, emoyhtiön ei tarvitse esittää konsernitilinpäätöstä.
• Jos emoyhtiö on tilinpäätöksen partaalla turvallisuuspalkkioille minkään tyyppisten instrumenttien liikkeeseen laskemisesta julkisilla markkinoilla, emoyhtiön ei tarvitse vaatia konsolidoitua tasetta.
• Lopuksi, jos tämän emoyrityksen jokin emoyritys esittää konsernitilinpäätöksen kansainvälisten tilinpäätösstandardien (IFRS) toimeksiannon mukaisesti, emoyrityksen ei tarvitse esittää yhtään konsolidoitua tilinpäätöstä julkiseen käyttöön.

Tarkistuslista konsernitilinpäätöksen laatimista varten

• Se luodaan lisäämällä emo- ja tytäryhtiöiden tilinpäätökset riveittäin. Emoyhtiön on lisättävä varoja, velkoja, varastoja, kuluja ja tuloja.
• Konsolidoidussa lausunnossa on pari asiaa, joita ei tapahtuisi. Ensinnäkin emoyhtiön investointeja tytäryhtiöihin ei sisällytetä konsernitilinpäätökseen. Toiseksi mitä tahansa emoyhtiön omaa pääomaa tytäryhtiöissä ei sisällytetä konsernitaseeseen.
• Jos konsernin sisäisiä liiketapahtumia, saldoja tai tuloja tai kuluja tapahtuu, ne kaikki poistetaan konsernitilinpäätöksestä.
• Tunnistettaessa vähemmistön etuja on muutama asia, josta tulisi huolehtia. Ensinnäkin tunnistetaan tytäryhtiöiden määräysvallattomien omistajien osuus voitosta ja tappiosta. Ja toiseksi kunkin tytäryrityksen määräysvallattomien omistajien osuudet olisi yksilöitävä erillään emoyrityksen omistuksesta. Määräysvallattomien omistajien osuus on mainittava konsernitaseessa, mutta ne on raportoitava erillään emoyhtiön osakkeenomistajista.
• Konsernitilinpäätöstä laadittaessa on otettava huomioon, että emo- ja tytäryhtiöiden tilinpäätösten raportointipäivä on sama. Jos tytäryhtiöiden raportointikausi on eri kuin emoyhtiön, tytäryhtiön on tehtävä tarvittavat oikaisut. Oikaisut olisivat tapahtumien kannalta. Ja on myös otettava huomioon, että emoyhtiön ja tytäryhtiöiden välinen ero raportointikaudella ei saisi olla yli kolme kuukautta.
• Konsolidoitua tilinpäätöstä laadittaessa käytetään yhtenäistä laskentaperiaatetta vastaavissa tapauksissa.

Laaditaan konsernitilinpäätös Yhdysvaltain GAAP-standardien mukaisesti

Jos olet Yhdysvalloissa tai noudatat GAAP-standardia, tässä on muutama asia, joka sinun tulisi ottaa huomioon laatiessasi konsernitilinpäätöstä -

• Jos yrityksellä on enemmistö äänivallasta toisessa yrityksessä (tässä se on yli 50%), tilinpäätös voidaan konsolidoida.
• GAAP: n mukaan, jos yrityksesi omistaa 20–50 prosenttia omaa pääomaa, sinun on raportoitava tilinpäätös pääomaosuusmenetelmällä. Tämän taustalla oleva syy siihen, että yrityksenä, kun sinulla on 20–50% pääomaa toisessa yrityksessä, voit käyttää vaikutusvaltaasi.
• GAAP: n mukaan konsernitilinpäätöksessä tytäryhtiöiden osuudet tai kertyneet voitot olisi poistettava.
• Jos tytäryritys ei ole kokonaan omistettu, olisi käytettävä määräysvallattomien omistajien osuutta.
• Konsernitilinpäätöstä laadittaessa tytäryhtiöiden taseet tulisi mukauttaa vastaavan omaisuuden käypään markkina-arvoon.
• Jos emoyhtiön liikevaihto on tytäryrityksen kustannus, konsernituloslaskelmaa laadittaessa se on poistettava kokonaan.

Rajoitukset

Yleensä on muutamia rajoituksia, jotka meidän on otettava huomioon, jos ajattelemme sijoittajan näkökulmasta -

• Ensinnäkin kaikki yritykset eivät julkaise konsolidoituja lausuntoja. Yhdysvalloissa konsernitilinpäätös on julkaistava neljännesvuosittain Securities and Exchange Commissionin toimeksiannon mukaisesti. Mutta jos katsot globaalia yritystä, kaikki eivät julkaise konsolidoituja lausuntoja. Sijoittajille nämä lausunnot ovat ratkaisevan tärkeitä konkreettisen päätöksen tekemisessä.
• Erilliset tilinpäätökset eroavat konsernitilinpäätöksistä. Joten jos yritys ei näytä tilinpäätöstään konsolidoidulla tavalla, sijoittajan olisi vaikea tehdä oikea päätös. Esimerkiksi Reliance-ryhmällä on 123 tytäryhtiötä ja kymmenen osakkuusyritystä. Sijoittajan on mahdotonta käydä läpi kunkin yrityksen tilinpäätös ja tehdä sitten päätös sijoittaa yritykseen vai ei. Nämä lausunnot tekisivät sijoittajien asiat paljon helpommiksi. Intiassa yritykset noudattavat Intian turvallisuusvaihtolautakunnan (SEBI) määräyksiä. SEBI: n säännösten 2015 mukaan konsolidoitujen lausuntojen julkaiseminen ei ole pakollista. Suurin osa yrityksistä ei siis julkaise konsernitilinpäätöstä.
• Yleensä sijoittajien on tehtävä suhdeanalyysi ymmärtääkseen, miten yrityksellä on. Konsolidoidun taseen tapauksessa vaihto-osuuksilla ja saamisten liikevaihtosuhteilla ei kuitenkaan näytä olevan merkitystä konsernitilinpäätöksessä.

Johtopäätös

Konsernitilinpäätös kuvaa, mihin yritysryhmä on menossa. Se antaa selkeän kuvan olemassa olevista ja mahdollisista sijoittajista yrityksestä ja sen tulevaisuudesta. Mutta ne eivät aina auta, ennen kuin otat yksityiskohtaisen lähestymistavan. Sinun on tarkistettava mainitut tilinpäätöksen liitetiedot tutkiakseen tapahtumaa ja ymmärtämään, miksi merkintä on kirjattu. Tämä auttaa sinua tuntemaan yrityksen tarkasti.